ईटीएफ पर टैक्स कैसे लगता है?

एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) खरीदने और बेचने में आसानी, साथ ही उनकी कम लेनदेन लागत, निवेशकों को एक कुशल पोर्टफोलियो-बढ़ाने वाला उपकरण प्रदान करती है। कर दक्षता उनकी अपील का एक और महत्वपूर्ण हिस्सा है। निवेशकों को ईटीएफ के कर परिणामों को समझने की जरूरत है ताकि वे अपनी रणनीतियों के साथ सक्रिय हो सकें।

हम ईटीएफ पर लागू होने वाले कर नियमों और उन अपवादों की खोज से शुरुआत करेंगे जिनके बारे में आपको पता होना चाहिए, और फिर हम आपको कुछ पैसे बचाने वाली कर रणनीतियां दिखाएंगे जो आपको उच्च रिटर्न प्राप्त करने और बाजार को मात देने में मदद कर सकती हैं।

ईटीएफ पर कर

ईटीएफ अपनी अनूठी संरचना के कारण म्यूचुअल फंड की तुलना में अधिक अनुकूल कर उपचार का आनंद लेते हैं। ईटीएफ इन-काइंड लेनदेन के साथ शेयर बनाते और भुनाते हैं जिन्हें बिक्री नहीं माना जाता है। परिणामस्वरूप, वे कर योग्य घटनाएँ नहीं बनाते हैं। हालाँकि, जब आप ईटीएफ बेचते हैं, तो व्यापार एक कर योग्य घटना को ट्रिगर करता है। चाहे वह दीर्घकालिक या अल्पकालिक पूंजीगत लाभ या हानि हो, यह इस बात पर निर्भर करता है कि ईटीएफ कितने समय तक रखा गया था। संयुक्त राज्य अमेरिका में, दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ उपचार प्राप्त करने के लिए, आपको एक वर्ष से अधिक समय तक ईटीएफ रखना होगा। यदि आप एक वर्ष या उससे कम समय के लिए सुरक्षा रखते हैं, तो इसे अल्पकालिक पूंजीगत लाभ उपचार प्राप्त होगा।

लाभांश और ब्याज भुगतान कर

ईटीएफ से लाभांश और ब्याज भुगतान पर उनके अंदर अंतर्निहित स्टॉक या बांड से आय के समान कर लगाया जाता है। आय को आपके 1099 विवरण पर सूचित किया जाना चाहिए। यदि आप ईटीएफ बेचकर लाभ कमाते हैं, तो उन पर भी अंतर्निहित स्टॉक या बॉन्ड की तरह कर लगाया जाता है।

एक वर्ष से अधिक समय तक रखे गए ईटीएफ पर दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ दरों पर कर लगाया जाता है, जो 20% तक जाता है। निवेश से पर्याप्त आय वाले व्यक्तियों को अतिरिक्त 3.8% शुद्ध निवेश आयकर (एनआईआईटी) का भुगतान करना पड़ सकता है। एक वर्ष से कम समय के लिए रखे गए ईटीएफ पर सामान्य आय दरों पर कर लगाया जाता है, उस सीमा के शीर्ष अंत में 37%, साथ ही कुछ निवेशकों के लिए अतिरिक्त 3.8% एनआईआईटी होता है।

शेयरों की तरह, ईटीएफ के साथ, यदि आप घाटे पर ईटीएफ बेचते हैं और फिर 30 दिनों के भीतर इसे वापस खरीदते हैं, तो आप वॉश-सेल नियमों के अधीन हैं। वॉश सेल तब होती है जब आप किसी सिक्योरिटी को घाटे में बेचते हैं या व्यापार करते हैं, और फिर बिक्री के 30 दिनों के भीतर आप:

• काफी हद तक समान ईटीएफ खरीदें;
• पूरी तरह से कर योग्य व्यापार में काफी हद तक समान ईटीएफ प्राप्त करें; या
• काफी हद तक समान ईटीएफ खरीदने के लिए एक अनुबंध या विकल्प प्राप्त करें।

यदि वॉश-सेल नियमों के कारण आपका नुकसान अस्वीकार कर दिया गया था, तो आपको नए ईटीएफ की लागत में अस्वीकृत नुकसान जोड़ना चाहिए। इससे नए ईटीएफ में आपका आधार बढ़ जाता है। यह समायोजन नए ईटीएफ के निपटान तक हानि कटौती को स्थगित कर देता है। नए ईटीएफ के लिए आपकी होल्डिंग अवधि उसी दिन शुरू होती है जिस दिन बेचे गए ईटीएफ की होल्डिंग अवधि शुरू होती है।

कई ईटीएफ अपने पास मौजूद स्टॉक से लाभांश उत्पन्न करते हैं। साधारण (कर योग्य) लाभांश किसी निगम से वितरण का सबसे सामान्य प्रकार है। आईआरएस के अनुसार, आप यह मान सकते हैं कि आम या पसंदीदा स्टॉक पर आपको मिलने वाला कोई भी लाभांश एक साधारण लाभांश है, जब तक कि भुगतान करने वाला निगम आपको अन्यथा न बताए। ईटीएफ द्वारा भुगतान करने पर इन लाभांश पर कर लगाया जाता है।

योग्य लाभांश उसी अधिकतम कर दर के अधीन हैं जो शुद्ध पूंजीगत लाभ पर लागू होता है। आपके ईटीएफ प्रदाता को आपको बताना चाहिए कि भुगतान किया गया लाभांश सामान्य है या योग्य है।

अपवाद – मुद्रा, वायदा और धातुएँ

जैसा कि लगभग हर चीज में होता है, ईटीएफ के लिए सामान्य कर नियमों में कुछ अपवाद हैं। इन अपवादों के बारे में सोचने का एक उत्कृष्ट तरीका क्षेत्र के लिए कर नियमों को जानना है। कुछ क्षेत्रों में फिट होने वाले ईटीएफ सामान्य कर नियमों के बजाय क्षेत्र के लिए कर नियमों का पालन करते हैं। मुद्राएं, वायदा और धातु ऐसे क्षेत्र हैं जो विशेष कर उपचार प्राप्त करते हैं।

मुद्रा ईटीएफ

अधिकांश मुद्रा ईटीएफ अनुदानकर्ता ट्रस्ट के रूप में होते हैं। इसका मतलब है कि ट्रस्ट से होने वाला लाभ ईटीएफ शेयरधारक के लिए कर दायित्व बनाता है, जिस पर सामान्य आय के रूप में कर लगाया जाता है। उन्हें दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ जैसे कोई विशेष उपचार नहीं मिलता है, भले ही आपके पास कई वर्षों तक ईटीएफ हो। चूंकि मुद्रा ईटीएफ मुद्रा जोड़े में व्यापार करते हैं, कर लगाने वाले अधिकारी यह मान सकते हैं कि ये व्यापार छोटी अवधि में होते हैं।

वायदा ईटीएफ

ये फंड वस्तुओं, स्टॉक, ट्रेजरी बांड और मुद्राओं का व्यापार करते हैं। उदाहरण के लिए, इनवेस्को डीबी एग्रीकल्चर ईटीएफ (डीबीए) कृषि वस्तुओं – मक्का, गेहूं, सोयाबीन और चीनी के वायदा अनुबंधों में निवेश करता है, अंतर्निहित वस्तुओं में नहीं। ईटीएफ के भीतर वायदा पर लाभ और हानि को कर उद्देश्यों के लिए 60% दीर्घकालिक और 40% अल्पकालिक माना जाता है, भले ही ईटीएफ ने कितने समय तक अनुबंध रखा हो। इसके अलावा, ईटीएफ जो वायदा कारोबार करते हैं, साल के अंत में मार्क-टू-मार्केट नियमों का पालन करते हैं। इसका मतलब यह है कि वर्ष के अंत में अप्राप्त लाभ पर कर लगाया जाता है जैसे कि वे बेचे गए थे।

धातु ईटीएफ

यदि आप सोने, चांदी या प्लैटिनम बुलियन में व्यापार या निवेश करते हैं, तो कर अधिकारी इसे कर उद्देश्यों के लिए “संग्रहणीय” मानता है। यही बात ईटीएफ पर लागू होती है जो सोना, चांदी या प्लैटिनम का व्यापार करते हैं या रखते हैं। संग्रहणीय वस्तु के रूप में, यदि आपका लाभ अल्पकालिक है, तो उस पर सामान्य आय के रूप में कर लगाया जाता है। यदि आपका लाभ एक वर्ष से अधिक के लिए अर्जित किया गया है, तो आप पर 28% की उच्च पूंजीगत लाभ दर पर कर लगाया जाता है। इसका मतलब यह है कि आप सोने, चांदी या प्लैटिनम में निवेश करने वाले ईटीएफ में निवेश पर सामान्य पूंजीगत लाभ कर दरों का लाभ नहीं उठा सकते हैं। आपका ईटीएफ प्रदाता आपको सूचित करेगा कि क्या अल्पकालिक माना जाता है और क्या दीर्घकालिक लाभ या हानि माना जाता है।

ईटीएफ का उपयोग कर कर रणनीतियाँ

ईटीएफ प्रभावी कर-नियोजन रणनीतियों में मददगार होते हैं, खासकर यदि आपके पोर्टफोलियो में स्टॉक और ईटीएफ का मिश्रण है। एक आम रणनीति उन पदों को बंद करना है जिनमें उनकी एक साल की सालगिरह से पहले नुकसान हो रहा है। फिर आप उन पदों पर बने रहते हैं जिनमें एक वर्ष से अधिक का लाभ होता है। इस तरह, आपके लाभ को दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ उपचार प्राप्त होता है, जिससे आपकी कर देयता कम हो जाती है। बेशक, यह स्टॉक के साथ-साथ ईटीएफ पर भी लागू होता है।

दूसरी स्थिति में, हो सकता है कि आपके पास उस क्षेत्र में ईटीएफ हो, जिसके बारे में आपको लगता है कि वह अच्छा प्रदर्शन करेगा, लेकिन बाजार ने सभी क्षेत्रों को नीचे खींच लिया है, जिससे आपको थोड़ा नुकसान होगा। आप बेचने के लिए अनिच्छुक हैं क्योंकि आपको लगता है कि सेक्टर में तेजी आएगी और वॉश-सेल नियमों के कारण आप लाभ से चूक सकते हैं। इस मामले में, आप मौजूदा ईटीएफ बेच सकते हैं और दूसरा खरीद सकते हैं जो समान लेकिन अलग सूचकांक का उपयोग करता है। इस तरह, आपके पास अभी भी अनुकूल क्षेत्र में निवेश है, लेकिन आप कर उद्देश्यों के लिए मूल ईटीएफ पर होने वाले नुकसान को उठा सकते हैं।

ईटीएफ साल के अंत में कर योजना बनाने के लिए एक उपयोगी उपकरण है। उदाहरण के लिए, आपके पास सामग्री और स्वास्थ्य सेवा क्षेत्रों के ऐसे शेयरों का संग्रह है जो घाटे में हैं। हालाँकि, आपका मानना ​​है कि ये क्षेत्र अगले वर्ष के दौरान बाज़ार को मात देने के लिए तैयार हैं। रणनीति यह है कि शेयरों को घाटे में बेचा जाए और फिर सेक्टर ईटीएफ खरीदा जाए जो आपको अभी भी सेक्टर में एक्सपोज़र देता है।

तल – रेखा

जो निवेशक अपने पोर्टफोलियो में ईटीएफ का उपयोग करते हैं, यदि वे अपने ईटीएफ के कर परिणामों को समझते हैं तो वे अपने रिटर्न में इजाफा कर सकते हैं। अपनी अनूठी विशेषताओं के कारण, कई ईटीएफ निवेशकों को शेयरों के मालिक होने के समान, बेचे जाने तक करों को स्थगित करने का अवसर प्रदान करते हैं। साथ ही, जैसे-जैसे आप फंड की खरीद की एक साल की सालगिरह के करीब पहुंचते हैं, आपको अल्पकालिक पूंजी हानि का लाभ उठाने के लिए उनकी पहली सालगिरह से पहले घाटे वाले फंडों को बेचने पर विचार करना चाहिए। इसी तरह, आपको कम दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ कर दरों का लाभ उठाने के लिए उन ईटीएफ को उनकी पहली वर्षगांठ से पहले लाभ के साथ रखने पर विचार करना चाहिए।

मुद्राओं, धातुओं और वायदा में निवेश करने वाले ईटीएफ सामान्य कर नियमों का पालन नहीं करते हैं। बल्कि, एक सामान्य नियम के रूप में, वे अंतर्निहित परिसंपत्ति के कर नियमों का पालन करते हैं, जिसके परिणामस्वरूप आमतौर पर अल्पकालिक लाभ कर उपचार होता है। इस ज्ञान से निवेशकों को उनकी कर योजना बनाने में मदद मिलेगी।