एसएमसीआई स्टॉक: खरीदने में बहुत देर हो चुकी है?

• दिसंबर 2023 (सबसे हालिया)

• • राजस्व: $3.66 बिलियन (+103% सालाना)
  • आय: $295.97 मिलियन (+68% सालाना)

• • राजस्व: $2.12 बिलियन (+14% सालाना)
  • आय: $157 मिलियन (+-15% सालाना)

• • राजस्व: $2.18 बिलियन (+33% सालाना)
  • आय: $193.57 मिलियन (+37% सालाना)

एसएमसीआई की सबसे हालिया आय रिपोर्ट

एसएमसीआई स्टॉक के बारे में अधिक जानने के लिए, मैंने उनका अध्ययन किया नवीनतम आय रिपोर्ट – जिसे उन्होंने 29 जनवरी, 2023 को जारी किया। यहां कुछ मुख्य अंश दिए गए हैं:

• रैक स्केल पर एआई सिस्टम की रिकॉर्ड मांग
• एसएमसीआई ने पिछले 12 महीनों में उद्योग के औसत से 5 गुना वृद्धि की है

एसएमसीआई की अत्यधिक सफलता का एक कारण यह है कि यह एआई बुनियादी ढांचे के लिए वन-स्टॉप शॉप प्रदान करता है। विशेष रूप से, इसका रैक-स्केल प्लग-एंड-प्ले आईटी और एआई कुल समाधान। इस उत्पाद के साथ, एसएमसीआई के पास देश भर में अपनी विनिर्माण सुविधाओं से अपने रैक क्लस्टर को अनुकूलित, मान्य, वितरित और सेवा देने की क्षमता है।

यह ऑल-इन-वन AI इन्फ्रास्ट्रक्चर समाधान SMCI को Google (Nasdaq: GOOGL) या Microsoft (Nasdaq: MSFT) जैसी बड़ी तकनीकी कंपनियों के लिए बहुत आकर्षक बनाता है। ऐसा इसलिए है क्योंकि बड़ी कंपनियां आमतौर पर अपनी अधिकांश जरूरतों के लिए सिर्फ एक अन्य कंपनी के साथ साझेदारी करना पसंद करती हैं। केवल एक कंपनी के साथ साझेदारी करना बहुत आसान है जो सब कुछ प्रदान करती है, उन 5 अलग-अलग कंपनियों की तुलना में जो अलग-अलग सेवाएँ प्रदान करती हैं। अब तक, एसएमसीआई एनवीडिया, एएमडी और अन्य प्रमुख एआई लीडरों के लिए यह प्रदाता रहा है।

इसके अतिरिक्त, सीईओ चार्ल्स लियांग ने भी कंपनी की आय रिपोर्ट के दौरान यह कहा,

“जबकि हम नए साझेदार जीतना जारी रखते हैं, हमारे वर्तमान अंतिम ग्राहक सुपरमाइक्रो के अनुकूलित एआई कंप्यूटर प्लेटफॉर्म और रैक-स्केल टोटल आईटी समाधानों की मांग करना जारी रखते हैं।”

इसलिए, एसएमसीआई न केवल तेजी से नए ग्राहक जीत रहा है। लेकिन, इसे अपने मौजूदा ग्राहकों से अधिक मांग का अनुभव हो रहा है – यह एक लाभप्रद स्थिति है। तो, क्या इसका मतलब यह है कि आपको एसएमसीआई खरीदना चाहिए? आइए जांच करें.

क्या एसएमसीआई स्टॉक का मूल्य अधिक है?

त्वरित उत्तर है… वास्तव में नहीं।

अभी, जो निवेशक एआई रनअप से चूक गए वे खुद को कोस रहे हैं। एसएमसीआई के मामले में, कंपनी बढ़ती बिक्री की रिपोर्ट कर रही है और प्रबंधन टीम को काफी उम्मीदें हैं। लेकिन, इस साल स्टॉक पहले ही 200% बढ़ चुका है। तो, एसएमसीआई शायद इस बिंदु से बहुत अधिक मूल्यवान है, है ना? ख़ैर, ज़रूरी नहीं.

अपनी अविश्वसनीय तेजी के बावजूद, एसएमसीआई अभी भी केवल 69 के मूल्य-से-आय अनुपात पर व्यापार करता है (जिस समय मैंने इसे लिखा था)। इसका मतलब यह है कि निवेशक वर्तमान में अच्छी मात्रा में वृद्धि का मूल्य निर्धारण कर रहे हैं…लेकिन अत्यधिक वृद्धि नहीं। संदर्भ के लिए, एडवांस्ड माइक्रो डिवाइसेस 334 के पी/ई पर कारोबार करता है, और इसका राजस्व एसएमसीआई जितना तेजी से नहीं बढ़ा है। एसएमसीआई ने अपने मूल्यांकन को वापस लाने में मदद करने के लिए प्रभावशाली बिक्री वृद्धि हासिल की है।

सबसे बड़े खतरे के झंडों में से एक, जिस पर एक निवेशक को नजर रखनी चाहिए, वह ऐसी कंपनियां हैं जिनका प्रचार तो बहुत है, लेकिन बिक्री कम है।

उदाहरण के लिए, ईवी ट्रक निर्माता रिवियन (नैस्डेक: आरआईवीएन) ने सार्वजनिक होने पर बहुत प्रचार किया। तकनीकी ट्रक कंपनी ने ईवी उद्योग को फिर से परिभाषित करने का वादा किया और निवेशकों को शेयर खरीदने के लिए कतार में खड़ा कर दिया। अपने आईपीओ के समय, रिवियन की कीमत दसियों अरब डॉलर थी (यदि सैकड़ों नहीं, तो मैं भूल गया था)।

लेकिन, बस एक ही समस्या थी… रिवियन ने कभी ट्रक की डिलीवरी नहीं की थी। धीरे-धीरे, निवेशकों को इसका एहसास हुआ और सार्वजनिक होने के बाद से रिवियन का स्टॉक अपने मूल्य का 90% खो चुका है। सौभाग्य से, एसएमसीआई संभवतः रिवियन के भाग्य को साझा नहीं करेगा। ऐसा इसलिए है क्योंकि एसएमसीआई के पास सुनहरा टिकट है: बढ़ती बिक्री।

एआई तरंग की सवारी

हां, यह सच है कि पिछले कुछ महीनों में एसएमसीआई को काफी प्रचार मिला है। लेकिन, बिक्री में उल्लेखनीय वृद्धि के साथ यह भी इस प्रचार का समर्थन कर रहा है। साथ ही, इससे कोई नुकसान नहीं है कि कंपनी शायद अब तक के सबसे तेजी से बढ़ते और सबसे महत्वपूर्ण उद्योगों में से एक है।

एआई तरंग उन बुलबुले से बहुत अलग है जो हमने पिछले कुछ वर्षों में एनएफटी या मेटावर्स जैसे देखे हैं। ऐसा इसलिए है क्योंकि एनएफटी और मेटावर्स में वास्तविक दुनिया के कुछ ही अनुप्रयोग थे। उस समय, दर्जनों कंपनियाँ “मेटावर्स के निर्माण” के बारे में बात कर रही थीं। लेकिन, यह वास्तव में ऐसा उत्पाद नहीं था जिसे किसी ने वास्तव में इस्तेमाल किया हो या चाहा हो। AI इसके बिल्कुल विपरीत है।

कृत्रिम बुद्धिमत्ता में पहले से ही वास्तविक दुनिया में महत्वपूर्ण उपयोग के मामले मौजूद हैं। ChatGPT या Adobe Firefly (Nasdaq: ADBE) जैसे उपकरण वास्तव में दिमाग हिला देने वाले हैं। हम एक ऐसे मोड़ पर हैं जहां आप समझ सकते हैं कि दुनिया बहुत तेजी से बदलने वाली है – यह सब एआई के कारण है। अब, बिल्कुल कैसे दुनिया बदलने वाली है यह निश्चित रूप से बहस का विषय है। लेकिन, एआई के वास्तविक दुनिया में उपयोग के मामलों के कारण, यह कहना सुरक्षित है कि एसएमसीआई की बिक्री आने वाले महीनों और वर्षों में बढ़ती रहेगी। इस कारण से, SMCI स्टॉक खरीदने में अभी देर नहीं हुई है।

मुझे आशा है कि आपको यह एसएमसीआई स्टॉक पूर्वानुमान यह जानने में उपयोगी लगा होगा कि एसएमसीआई स्टॉक में अभी भी वृद्धि की गुंजाइश है या नहीं। यदि आप और अधिक पढ़ने में रुचि रखते हैं, तो नए लेखों के बारे में सचेत रहने के लिए नीचे सदस्यता लेना सुनिश्चित करें।

अस्वीकरण: यह लेख के लिए है केवल सामान्य सूचनात्मक और शैक्षिक उद्देश्य. इसे वित्तीय सलाह के रूप में नहीं समझा जाना चाहिए क्योंकि लेखक, टेड स्टैवेत्स्की, वित्तीय सलाहकार नहीं हैं।